又有多家地方AMC获批接入人行征信系统个贷不良转让供需两旺

　　来源：华夏时报

　　记者：卢梦雪

　　自2021年个贷不良批量转让试点启动以来，市场交易规模持续攀升。2024年，逾759家银行机构（含各分支机构）批量转让了1783.5亿元个人不良贷款。

　　市场供需两端同步放量，近日，记者注意到，包括海南新创建资产管理股份有限公司（下称“海南新创建”）、昆朋资产等在内的多家地方AMC均宣布，获批接入中国人民银行征信系统（下称“人行征信系统”）。

　　相关业内人士告诉《华夏时报》记者，随着地方AMC在不良贷款业务领域竞争激烈，接入人行征信系统将为其在提高资产回收率、提高个贷不良处置效率等方面带来诸多优势。

　　年内多家地方AMC宣布获批

　　3月11日，昆朋资产发文宣布，经中国人民银行征信中心批准，昆朋资产正式取得接入人民银行征信系统的批复。

　　“接入人行征信系统，有助于公司全面评估债务人情况，提升处置效率，降低处置成本。”昆朋资产在相关公告中表示，此番获批接入人行征信系统，将有效赋能公司的个贷不良资产收购和处置业务，进一步提升公司的信息化管理能力和合规管理质量。

　　人行征信系统包括企业信用信息基础数据库和个人信用信息基础数据库，收录的信息包括企业和个人的基本信息，在金融机构的借款、担保等信贷信息，以及企业主要财务指标，是我国金融体系中至关重要的信用信息基础设施。此前，银行、持牌消费金融公司等传统金融机构是主要接入主体。

　　而地方AMC自2012年试点成立以来，长期聚焦于不良资产收购处置业务，但未被明确纳入征信体系参与方。因此，此前地方AMC长期在不良资产处置中面临信息不对称、信用评估滞后等难题，难以及时准确地掌握资产包动态。

　　直至2021年原银保监会发布《关于开展不良贷款转让试点工作的通知》，首次允许地方AMC参与单户对公不良贷款和个人不良贷款批量转让试点，为其接入人行征信系统提供了政策依据。

　　2021年12月28日，广西广投资产管理公司宣布获批接入人行征信系统，成为全国首家获批接入人行征信系统的地方AMC，才打破了地方资管和人行征信分离的状态。此后，陆续有地方AMC宣布获批，至今已有约20家地方AMC获批接入人行征信系统。

　　不良资产行业资深研究人士彭城认为，征信是个人信贷业务不可或缺的一部分，接入人行征信系统对于地方AMC来说是一个重大的业务节点，代表地方AMC正逐步进入个贷不良市场。

　　“在银行业信贷资产登记流转中心有限公司（下称‘银登中心’）受让的个人债权，绝大多数银行及消金公司，会及时完成债权转让的征信报送，会形成单笔贷款的转让结清，而AMC如果不具备征信报送资格，则会导致阶段性的信贷记录缺失，对信贷客户以及AMC完整了解自己的征信情况造成一定的困扰。”彭城向《华夏时报》记者分析指出，征信的阶段性缺失，有可能给黑中介带来可乘之机，利用普通人对于征信知识的匮乏，通过欺瞒的手段，进行不法行为。所以让AMC接入征信非常必要，虽然现阶段人行/出让方/受让方在征信授权的承继方面有一些争议，但相信在不远的未来，会有法律法规的完善来解决这些问题。

　　除了昆朋资产，2025年以来，甘肃长达金融资产管理股份有限公司、海南新创建等多家地方AMC也均已宣布获批接入人行征信系统，呈现提速状态。

　　有地方AMC从业人士向《华夏时报》记者指出，获批接入人行征信系统并不意味着已实际接入，“获批接入人行征信系统相当于获取了一张许可证，很多公司是获得许可证之后大概三四个月甚至更长时间之后才会成功接入。”

　　个贷不良市场供需两旺

　　根据银登中心发布的数据，2024年，逾759家银行机构（含各分支机构）批量转让了1783.5亿元个人不良贷款。而今年1月1日至今，已有挂牌信息164条，包括浦发银行、建设银行、平安银行、兴业消费金融等10多家机构发布批量个贷转让公告，明显高于去年同期。

　　从最初的“谨慎试水”到如今成为不良资产处置领域的重要一环，个贷不良资产转让业务已走过4个年头。

　　昆朋资产个贷事业部总监陈卿向《华夏时报》记者表示，地方AMC加速接入人行征信系统，是政策引导、市场扩容与行业转型共同作用的结果，地方AMC需通过征信系统支持实现合规化、批量化业务落地。

　　“这同时也是市场需求倒逼的结果。”陈卿向记者坦言，随着银行个贷不良出表需求激增（如信用卡、消费贷不良），地方AMC需依赖征信数据提升资产定价精准度（如区分“暂时困难型”与“恶意逃废型”债务人），降低收购风险。

　　彭城亦认为，从债权交易的角度来说，AMC受让债权，理论上是通过受让债权，承继了贷款相关的权益，是可以获得贷款贷后查询资格，从而提升借款客户的整体了解，在个人不良资产管理方面会获得巨大提升。

　　陈卿表示，加速接入人行征信系统也是行业转型刚需。地方AMC正从“简单清收”向“精细化运营”转型，接入征信系统可赋能其建立全生命周期管理能力（如信用修复、重组纾困），拓展盈利空间。未来地方AMC还需进一步强化数据治理能力（如隐私保护、数据安全），以应对个贷不良资产“小额分散”的特性，实现差异化竞争。

　　“对于AMC来说，个贷业务还是一个比较新的、比较陌生的领域，由此带来的大量的机构内外的沟通协调，所有人都很难找到成熟的经验去借鉴。”彭城指出，征信只是AMC处理个贷不良业务面临的挑战之一，消费者权益保护、监管政策等个贷业务的多方面都将给AMC带来新的挑战。